Ενδεχομένως να έχω κάνει καλή δουλειά και να έχετε τώρα μια καλύτερη κατανόηση για το τι είναι " περιθώριο". Τώρα θέλω να ρίξω μια ακόμη ματιά στο "leverage" και να σας δείξω πόσο εύκολα μπορεί να πετάξει έξω από την αγορά τους αρχάριους και άπειρους εμπόρους.

Όλοι έχουμε δεί ή έχουμε ακούσει για μεσίτες forex που διαφημίζουν πως προσφέρουν Leverage 200:1 ή Leverage 400:1. Θέλω να είμαι σαφής ότι μιλούν για το μέγιστο Leverage που μπορείτε να κάνετε συναλλαγές. Θυμηθείτε ότι αυτή η αναλογία Leverage εξαρτάται από το περιθώριο που απαιτείται από το μεσίτη. Παραδείγματος χάριν, εάν το περιθώριο είναι 1%, έχετε Leverage 100:1.

Υπάρχει το μέγιστο Leverage και έπειτα υπάρχει και το αληθινό Leverage που έχετε.

Το αληθινό Leverage είναι το πλήρες ποσό της θέσης σας που διαιρείται με το χρηματικό ποσό που έχετε καταθέσει στον λογαριασμό εμπορικών συναλλαγών σας.

Επιτρέψτε μου να σας εξηγήσω με ένα παράδειγμα:

Καταθέτετε $10.000 στον λογαριασμό εμπορικών συναλλαγών σας. Αγοράζετε 1 τυποποιημένο lot 100K του EUR/USD στην τιμή των $1.0000. Το πλήρες ποσό θέσης σας είναι $100.000 και η ισορροπία του λογαριασμού σας είναι $10,000. Το αληθινό leverage είναι 10:1 ($100.000/$10.000)

Πέστε ότι αγοράζετε ακόμη ένα τυποποιημένο lot του EUR/USD στην ίδια τιμή. Το πλήρες ποσό θέσης σας είναι τώρα $200.000 και η ισορροπία λογαριασμού σας είναι ακόμα $10,000.Το αληθινό Leverage είναι τώρα 20:1 ($200.000/$10.000)

Αισθάνεστε καλά, έτσι αγοράζετε τρία ακόμη τυποποιημένα lot του EUR/USD , πάλι στο ίδιο ποσοστό. Το πλήρες ποσό της θέσης σας είναι τώρα $500.000 και η ισορροπία λογαριασμού σας είναι ακόμα $10,000. Το αληθινό Leverage είναι τώρα 50:1 ($500.000/$10.000).

Υποθέστε ότι ο μεσίτης απαιτεί το περιθώριο 1%. Εάν κάνετε τα μαθηματικά, η ισορροπία και το equity του λογαριασμού σας είναι $10.000, το χρησιμοποιημένο περιθώριο είναι $5.000, και το χρησιμοποιήσιμο περιθώριο είναι $5.000. Σε έναν τυποποιημένο λογαριασμού, κάθε pip αξίζει $10,

Προκειμένου να παραλάβετε μια κλήση περιθωρίου, η τιμή θα έπρεπε να κινήθεί 100 pips ($5.000 χρησιμοποιήσιμο περιθώριο που διαιρείται με $10/pip).

Αυτό θα σήμαινε ότι η τιμή του EUR/USD θα έπρεπε να κινηθεί από $1.0000 προς τα κάτω στα $0.95000 - μια μεταβολή των τιμών κατά 5%,

Μετά απο την κλήση περιθωρίου, η ισορροπία του λογαριασμού σας θα ήταν $5,000. Χάσατε $5.000 ή 50% και η τιμή κινήθηκε μόνο 5%,

Ας δούμε τώρα ένα αλλο παράδειγμα, έστω ότι καταθέτετε $100.000 στον λογαριασμό εμπορικών συναλλαγών σας αντί $10,000.

Αγοράζετε ακριβώς 1 τυποποιημένο lot του EUR/USD - στην τιμή του $1.0000. Το πλήρες ποσό θέσης σας είναι $100.000 και η ισορροπία του λογαριασμού σας είναι $100,000.Το αληθινό Leverage είναι 1:1.

Εδώ είναι το πώς θα είναι ο εμπορικός λογαριασμός σας:

Σε αυτό το παράδειγμα, προκειμένου να παραλάβετε μια κλήση περιθωρίου, η τιμή θα έπρεπε να κινήθεί 9.900 pips ($99.000 χρησιμοποιήσιμο περιθώριο που διαιρείται με $10/pip)

Αυτό σημαίνει ότι η τιμή του EUR/USD θα έπρεπε να κινηθεί από $1.0000 στα $0.0100! Αυτό είναι μια μεταβολή των τιμών 99% ή βασικά 100%!

Ας πούμε ότι αγοράζετε 19 τυποποιημένα lots, πάλι στην ίδια τιμή με την πρώτη συναλλαγή.Το πλήρες ποσό θέσης σας είναι τώρα $2.000.000 και η ισορροπία του λογαριασμού σας είναι $100,000.Το αληθινό Leverage είναι 20:1.

Προκειμένου να λάβετε "κλήση περιθωρίου", η τιμή θα έπρεπε να κινηθεί 400 pips ($80.000 χρησιμοποιήσιμο περιθώριο που διαιρείται (20 lots X $10/pip)

Αυτό σημαίνει ότι η τιμή του EUR/USD θα έπρεπε να κινηθεί από $1.0000 προς $0.9600 - μια μεταβολή των τιμών 4%,

Εάν πήρατε κλήση περιθωρίου και η συναλλαγή σας έκλεισε στην τιμή κλήσης περιθωρίου, ο λογαριασμός θα ήταν ως εξής:

Θα είχατε πραγματοποιήσει μια απώλεια $80.000! "Θα είχατε ξετινάξει το 80% του λογαριασμού σας και η τιμή θα είχε κινηθεί μόνο 4%!

Βλέπετε τώρα τα αποτελέσματα του Leverage;

Το Leverage ενισχύει τη μετακίνηση στις σχετικές τιμές ενός ζευγαριού νομίσματων από τον παράγοντα του Leverage στον λογαριασμό σας.

Εδώ είναι ένα διάγραμμα πόσο αλλάζει η ισορροπία του λογαριασμού σας, εάν οι τιμές κινούνται ανάλογα με το Leverage.

Ας υποθέσουμε ότι αγοράζετε USD/JPY και ανεβαίνει κατά 1% απο τα 120,00 στα 121,20. Εάν κάνετε συναλλαγή ένα $100Κ lot , δείτε πως το leverage επηρεάζει την απόδοσή σας:

Ας υποθέσουμε ότι αγοράζετε USD/JPY και πηγαίνει κάτω κατά 1% απο τα 120,00 στα 118,80.Εάν κάνετε συναλλαγή $100Κ lot , δείτε πως το επηρεάζει την απόδοσή σας:

'Όσο περισσότερο Leverage χρησιμοποιείτε, τόσο λιγότερο μπορείτε να αφήσετε την αγορά να αναπνεύσει πριν από μια κλήση περιθωρίου.
Πιθανώς να σκέφτεστε ότι, "είμαι έμπορος ημέρας, δεν χρειάζομαι χώρο αναπνοής". Χρησιμοποιώ μόνο 20-30 pips στάσεις ασφαλείας απωλειών.

Ας δούμε ακόμη δύο Παραδείγματα Παράδειγμα 1 Ανοίγετε έναν μίνι λογαριασμό με $500 που συναλλάσσει μίνι lots των $10K και απαιτεί μόνο 0.5% περιθώριο.
Αγοράζετε 2 lots του EUR/USD Το αληθινό Leverage είναι 40:1 ($20.000/$500). Τοποθετείτε μια απώλεια στάσεων 30 pips και η τιμή κατεβαίνει, με αποτέλεσμα να ενεργοποιηθεί. Η απώλειά σας είναι $60 (2 lots X $1/pip ). Μόλις χάσατε το 12% του λογαριασμού σας ( $60 απώλεια/$500 λογαριασμό). Το υπόλοιπο στον λογαριασμό σας είναι τώρα $440, Θεωρείτε ότι είχατε μια κακή ημέρα. Την επόμενη ημέρα, αισθάνεστε καλά και θέλετε να αποζημιωθείτε για τις χθεσινές απώλειες, έτσι αποφασίζετε να διπλασιάσετε τις εντολές και αγοράζετε 4 lots του EUR/USD. Το αληθινό Leverage είναι περίπου 90:1 ($40.000/$440). Θέτετε τη συνηθισμένη απώλεια στάσεων στα 30 pips και χάνετε πάλι. Η απώλειά σας είναι $120 (4 lots Χ $1/pip). Μόλις χάσατε το 27% του λογαριασμού σας ( $120 απώλεια/$440λογαριασμού). Η ισορροπία του λογαριασμού σας είναι τώρα $320, Θεωρείτε ότι η τύχη σας θα γυρίσει έτσι κάνετε πάλι συναλλαγή. Αγοράζετε 2 lots του EUR/USD. Το αληθινό Leverage είναι περίπου 63:1. Θέτετε τη συνηθισμένη απώλεια στάσεων 30 pips σας και χάνετε άλλη μια φορά! Η απώλειά σας είναι $60 (2 μέρη Χ $1/pip). Χάσατε σχεδόν το 19% του λογαριασμού σας ($60 απώλεια/$320λογαριασμού). Το υπόλοιπο στον λογαριασμό σας είναι τώρα $260, Είσαστε πλέον μπερδεμένοι. Προσπαθείτε να σκεφτείτε τι κάνετε λανθασμένο. Σκέφτεστε ότι η ρύθμιση των στάσεων είναι πολύ σφιχτή. Την επόμενη ημέρα αγοράζετε 3 lots του EUR/USD. Το αληθινό Leverage είναι 115:1 ($30.000/$260). Χαλαρώνετε την απώλεια στάσεών σας στα 50 pips. Το εμπόριο αρχίζει πάλι ενάντια σε σας και μοιάζει ότι πάλι θα αγγίξτε τις απώλειες στάσεων. Αλλά αυτό που συμβαίνει μετά είναι ακόμα χειρότερο! Παίρνετε μια κλήση περιθωρίου! Δεδομένου ότι ανοίξατε 3 lots με λογαριασμό $260, το χρησιμοποιημένο περιθώριό σας ήταν $150 έτσι το χρησιμοποιήσιμο περιθώριό σας ήταν το πολύ χαμηλό $110. Η συναλλαγή πήγε εναντίον σας 37 pips και επειδή είχατε άνοιξει 3 lots, πήρατε κλίση περιθωρίου. Η θέση σας εκκαθαρίστηκε σε τιμή αγοράς. Τα μόνα χρήματα που έχετε πλέον στον λογαριασμό σας είναι $150, το χρησιμοποιημένο περιθώριο που επιστράφηκε σε σας μετά από την κλήση περιθωρίου. Μετά από τέσσερεις συνολικά συναλλαγές, ο λογαριασμός των εμπορικών συναλλαγών σας έχει πάει από $500 σε $150. Μια απώλεια 70%! Δεν θα είναι μακριά η στιγμή που θα χάσετε και τα υπόλοιπα.

Τέσσερις συναλλαγές χαμένες σε σειρά δεν είναι κάτι ασυνήθιστο. Οι πεπειραμένοι έμποροι έχουν παρόμοιες ή ακόμα και πιο πολλές απώλειες σε σειρά. Ο λόγος που είναι επιτυχείς είναι επειδή χρησιμοποιούν χαμηλό leverage. Οι περισσότεροι τοποθετούν το υψηλότερο leverage στο 5:1 αλλά σπάνια πηγαίνει πιο ψηλά από το 3:1.
Οι άλλος λόγος που πετυχαίνουν είναι επειδή οι λογαριασμοί τους είναι σωστά χρηματοδοτημένοι! Ενώ μαθαίνοντας τεχνική ανάλυση, θεμελιώδη ανάλυση, χτίζετε ένα σύστημα και η ψυχολογία είναι σημαντική, πιστεύω ότι ο μεγαλύτερος παράγοντας επιτυχίας είναι να έχετε επαρκές κεφάλαιο και να χρησιμοποιήστε το leverage έξυπνα. Οι πιθανότητες σας να είστε επιτυχείς μειώνονται πολύ αν έχετε κάτω από ένα ελάχιστο αρχικό κεφάλαιο. Γίνεται αδύνατο να μετριαστούν τα αποτελέσματα του leverage σε έναν πάρα πολύ μικρό λογαριασμό. Το χαμηλό leverage με την κατάλληλη κεφαλαιοποίηση σας επιτρέπει να πραγματοποιήσετε απώλειες που είναι πολύ μικρές γεγονός που σας επιτρέπει να συναλλαχθείτε άλλη μία ημέρα.
Παράδειγμα 2 Ο Βασίλης ανοίγει έναν λογαριασμό $5.000 για να συναλλαχθεί lots των $100.000. Κάνει συναλλαγές με leverage 20:1. Η αγορά νομισμάτων κινείται σε ημερήσια βάση οπουδήποτε από 70 έως 200 pips σε μια ημέρα. Προκειμένου να προστατευθεί, χρησιμοποιεί σφιχτές στάσεις ασφαλείας 30 pips. Εάν η αγορά πάει εναντίον του 30 pips, θα είχε σταματηθεί με μιά απώλεια $300.00. Αισθάνθηκε ότι ήταν λογικό αλλά υποτίμησε πόσο ασταθής ήταν αυτή η αγορά και βρέθηκε να σταματιέται συχνά. Αφού σταματήθηκε τέσσερις φορές, θεώρησε ότι είχε σταματηθεί αρκετά. Αποφάσισε λοιπόν να αφήσει λίγο περισσότερο χώρο, ώστε να χειριστεί την ταλάντευση και αύξησε την στάση ασφαλείας του σε 100 pips. Το leverage του Βασίλη δεν είναι πλέον 20:1 , ο λογαριασμός του έχει πέσει κάτω από τα $3.800 (τέσσερις απώλειες $300 κάθε φορά) και συναλλάσσεται ακόμα ένα lot των $100.000. To leverage είναι τώρα πάνω από 25:1. Αποφασίζει να σφίξει τις στάσεις του σε 50 pips. Ανοίγει άλλη μια συναλλαγή χρησιμοποιώντας δύο lots και δύο ώρες αργότερα η απώλεια στάσεων των 50 pips, ενεργοποιείται πάλι και αντιμετωπίζει απώλειες $1.000. Έχει τώρα $2.800 στον λογαριασμό του. Το leverage είναι τώρα 35:1. Προσπαθεί πάλι με δύο lots. Αυτή τη φορά η αγορά ανεβαίνει 10 pips. Εξαργυρώνει ένα κέρδος $200. Ο λογαριασμός του αυξάνεται ελαφρώς στις $3,000. Ανοίγει άλλη μία θέση με δύο lots. Η αγορά πέφτει 50 pips και βγαίνει. Τώρα έχει μείνει με $2.000 . Προκαλώντας την τύχη του ανοίγει άλλη μία θέση. Η αγορά προχωρά και ρίχνει την τιμή άλλα 100 pips και επειδή έχει κλειδωμένα $1.000 σαν κατάθεση περιθωρίου, έχει μόνο $1.000 διαθέσιμο περιθώριο, έτσι λαμβάνει μια κλήση περιθωρίου και η θέση του εκκαθαρίζεται αμέσως. Έχει τώρα ξεμείνει με $1.000 που δεν είναι αρκετά για να ανοίξει μια νέα θέση. Έχασε $4.000 ή 80% του λογαριασμού του με συνολικά 8 συναλλαγές και η αγορά κινήθηκε μόνο 280 pips. Η αγορά κινείται πολύ εύκολα 280 pips πάνω ή κάτω. Αρχίζετε να βλέπετε, γιατί το leverage είναι ο κορυφαίος δολοφόνος των εμπόρων του forex;